提要金融生态是一种复杂性适应系统,它由主动适应性金融生态主体组成,具有聚集、非线性、流、多样性等特性和标识、内部模型、积木等交流机制,并表现出主动适应性、多层次性、开放性等特征。基于复杂性适应系统理论,可以对金融生态做如下定义:金融生态是具有主动适应性特征的各种金融组织,通过其间以及与环境间复杂的物质、能量和信息交换,所形成的具有一定结构秩序和功能,并不断进行调整和演化的复杂性适应系统。
关键词:金融生态;复杂性适应系统理论;内涵与特征
中图分类号:F83文献标识码:A
一、引言
持续的金融危机引发学者们对金融与环境协调性问题的关注,自金融生态和金融生态环境这两个概念正式提出和表述之后,对生态金融的研究便迅速展开和深化。徐诺金(2005)从生物学上的生态概念出发,对比分析了自然生态与金融生态的关系,评估了我国的金融生态状况,将金融生态概括为各种金融组织为了生存和发展,与其生存环境之间及内部金融组织相互之间在长期的密切联系和相互作用过程中,通过分工、合作所形成的具有一定结构特征,执行一定功能作用的动态平衡系统;并认为目前我国金融生态存在产权的制度性缺陷、自调节机制被严重破坏、金融生态的外部环境严重危害金融生态的平衡和优化三方面的问题,要从根本上改善我国的金融生态状况,就要从根本上解决不良资产的产生机制,建立起真正有效的防范不良资产的新机制。苏宁(2005)认为金融生态作为一种拟生比喻,不是指金融业内部的运作,而是借用生态学概念来比喻金融业运行的外部环境,良好的金融生态环境由稳定的经济环境、完善的法制环境、良好的信用环境、协调的市场环境以及规范的制度环境构成。
不难看出,国内学者主要从仿生角度运用生态论和系统论等相关理论研究金融生态特征及我国金融生态建设问题,虽因视角的差异而对内容有所侧重,但均认同金融生态具有构成上的复杂性、作用上的非线性、功能上的自调节性等特征,适合纳入复杂性系统理论的范畴中进行研究。复杂性适应系统(CAS)理论强调复杂系统中主体复杂的应变能力以及与之相应的复杂结构,认为主体能够在与环境的交流和互动作用中有目的、有方向地改变自己的行为方式和结构以适应环境要求,运用其理论可有效地揭示金融生态的复杂性特征,对金融生态系统演进机理做出更为具体和系统性的解释。本文运用CAS理论阐释金融生态的涵义并揭示其复杂性适应特征,以期为金融生态的研究提供新的复杂性理论分析范式。
二、金融生态的CAS理论内涵
CAS理论中复杂性适应系统的定义是由适应性主体、聚集、非线性等基本概念所体现的。一般认为,复杂性适应系统更加强调构成成员即主体的适应性,即能够与环境及其他成员进行交流,在这种交流的过程中学习或积累经验,并根据经验改变其结构和行为方式,从而使系统整体表现出聚集、标识、非线性、流、内部模型、多样性、积木等特征,其中聚集、非线性、流、多样性是复杂适应系统的特性,而标识、内部模型、积木则被认为是主体与环境进行交流的机制。金融生态是指金融组织与其生态环境形成的相互作用、相互影响的整体,是具有一定结构特征,执行一定功能作用的动态平衡系统,金融生态主体、金融生态环境所包含因素及其间作用关系的复杂性,以及金融生态体系的自调节能力均表明金融生态是一种复杂性适应系统。
1、适应性主体。是指具有适应性、主动性的“活”的实体。CAS理论中的主体的概念和早期系统科学中部分、元素、子系统等概念具有不同的内涵,主要不同之处在于,部分或元素等是被动的,其存在的目的是为了实现系统所交给的某一项任务或功能,没有自身的目标或取向,即使与环境有所交流,也只能按照某种固定方式做出固定的反应,不能在与环境交互中“成长”或“进化”;而适应性主体有其自身的目标(取向),随着时间而不断进化,能够在与环境的交流和互动作用中,有目的、有方向地改变自己的行为方式和结构,以适应环境要求,或与其他主体进行协同、合作或竞争,争取最大的生存机会或利益。
2、聚集。主要用于主体通过“粘合”形成较大的所谓的多主体的聚集体。包括两层含义:第一层含义是指复杂系统的主体会由于相似性而自动聚集在一起;第二层含义是复杂适应系统就是由这许多聚集的主体按照一定的层次构成的,在这些层次之间由于主体的聚集而相互作用,涌现出大尺度行为。
3、标识。在复杂适应系统中,标识是聚集和边界生成而普遍存在的一个机制。标识的重要作用在于实现事物之间的相互识别、选择并进行信息交流。标识本身就是一种信息,它体现了该类事物的特征或属性,从而有利于事物之间的信息传递。
4、非线性。指在复杂适应系统中主体以及它们的属性在发生变化时,并非遵从简单、被动的、单向的线性关系,而是主动地“适应”关系。以往的“历史”会留下痕迹,以往的“经验”会影响将来的行为。
5、流。表示在主体与环境之间存在有物质流、信息流和能量流。如果将复杂适应系统看作一个具有网状结构的系统的话,主体就是该网状结构上的节点,节点间的连线表示主体间的作用方式,而连线的方向则表示资源的流动方向。这里,资源可以表示物质,也可以表示信息和能量。
6、多样性。在复杂适应系统中,由于系统内部适应性主体的非线性交互作用,主体之间的差别会发展与扩大,最终形成分化,这是主体不断适应的结果,是系统多样性的动态体现。
7、内部模型。指主体可以认识、预知某些事情的机制。内部模型分为隐式模型和显式模型两种。隐式模型指在对一些期望的未来状态的隐式预测下,仅指明方向或趋势,它出自一种进化得来的本能,是自然选择和遗传变异筛选的结果;显式模型指的是—个基础,用于作为其他选择时进行明显的、但是内部的探索,是一种有意识的预测。
8、积木。积木是已被检验过能够再使用的元素。积木机制是在面临新的复杂情况时,元素的重复排列组合,从而产生新的综合物,复杂系统常常是由相对简单的一些积木,通过改变组合方式而形成的。因此,事实上的复杂性往往不在于积木块的多少和大小,而在于原有积木的重新组合。
三、金融生态的复杂性适应特征
金融生态属于复杂适应系统的范畴,因而具有主动适应性、多层次性、开放性、非线性(蝴蝶效应)等特征,具体解释如下:
1、金融生态主体的主动适应性。与一般的自然生态系统不同,金融系统由一定的社会组织和社会关系构成,金融生态系统的各个要素和子系统都由活动着的人群或者人群活动的积淀组成的。金融生态系统无所不在地带有人的印记,“人”是整个金融生态系统的核心,因此,金融生态的各主体是有思想的,可根据环境的变化和自身的意愿进行管理与经营策略的调整。对于给定的金融生态环境及环境的不确定变化,金融生态主体为了生存不断努力提高自身的适应性,以利用有利的资源和机会,避免有害的影响因素。金融中介机构与企业相比在职能上虽差别较大,但在行为目标上大多还是以盈利为目的,这就体现出与企业相似的自身成长特点和环境适应特点。金融监管机构也会根据市场形式调整监管原则和力度。
2、金融生态的多层次性。层次性是系统科学的重要概念,而金融生态就是一个有层次和结构的有机体。金融也是经过了从简单到复杂、从低级到高级而发展和演进过程的动态系统。从古老的钱币兑换业逐渐演变出经营存、贷、汇业务的银行业,再从银行业演化出理财业、保险业、基金业、证券业;从古老的民间借贷、钱庄等非正规金融,发展到信用功能更为强大的正规金融,金融业这种演进充满着优胜劣汰的生存竞争。为了自身的生存与发展,各种类型的金融组织之间及其内部形成了合理的分工与合作,构成了一个彼此相互联系、相互依赖,又相互作用、相互竞争的系统,金融生态的结构秩序也就形成了。金融生态的层次性,一方面体现在金融生态主体的不同层次体系格局;另一方面金融生态主体、金融生态环境、金融生态调节的层次划分可能较为恰当。
3、金融生态的开放性。开放性是系统的主要特征,开放性是指系统与其环境发生的物质、能量和信息交换的性能。在金融生态中,物质循环相应表现为资金循环。首先,经济基础中的闲散货币及物化的资金原料流入系统,然后以金融资产为媒介,经由生产者、消费者、中介组织所组成的营养级依次转化,从资金原料到各种生态主体可以利用的有效资金,再回到资金原料,构成一个循环流动的资金链网。推动资金循环的动力则是信用。从中央银行的货币发行、商业银行的信用创造、金融市场的资金运作,到企业间的商业信用,信用已经渗透到资金循环的每个环节,成为推动资金循环的基本动力,没有它系统就无法牵动和运转。金融生态的运动过程中同样充满了信息传递。信息具有知识的秉性,能给人们提供关于事物存在的方式或运动状态的表述,是金融生态协调的基础之一,通过引导信用流动而实现资金的有序循环。金融生态的运行机制实际就是一个信息交换和调整的过程,通过各主体对信息的反馈而实现资源的合理分配。
4、金融生态的非线性。非线性,又称“蝴蝶效应”,即输入的细微差异可能很快成为输出的巨大差别。这种现象被称为对初始条件的敏感依赖性。作为复杂适应系统,金融生态系统内部各个主体之间存在非线性关系,非线性相互作用会通过涨落产生关联放大,如果某一个环节或因素处置不当,就会释放蝴蝶效应,导致整个金融生态出现危机或涌现出新的系统特征。尤其是在金融全球化的当今,一国的金融脆弱通过贸易联系和金融联系极有可能形成金融危机的国际传播;就算没有贸易联系和金融联系,也可能由于市场预期发生变化,或投资者信心不稳,会由于种种导火线而导致资本市场上的热钱大量从某个或某些国家流出。
四、结论
金融生态是一种复杂性适应系统,它是由具有主动适应性功能的金融生态主体组成的,具有聚集、非线性、流、多样性等的特性和标识、内部模型、积木等的交流机制;并表现出主动适应性、多层次性、开放性、非线性等特征。从复杂性视角,基于CAS理论,我们可以对其做如下定义:金融生态是具有主动适应性特征的各种金融组织,通过其间以及与环境间复杂的物质、能量和信息交换过程所形成的具有一定结构秩序和功能并不断进行调整和演化的复杂性适应系统。
金融生态是从经济与金融和谐互动的视角对社会经济生态体系的一个剖面,它与复杂性系统理论的结合有利于对金融的生态特征和规律做出更为完整和系统性的抽象,对于丰富和发展经济、金融理论无疑具有重要价值,在实践上也有助于金融机构把握金融运行规律,提高驾驭社会主义市场经济的能力,有助于我们在更广阔的空间对各种资源进行合理、有效的配置,使经营管理从无序到有序、从不平衡到平衡,实现经营主体、经营环境和经营目标的动态平衡、协调发展。
(作者单位:首都经济贸易大学金融学院)
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